News aus dem Börse Express PDF vom 23.11.2023 (Ähnlichkeit täuscht Zahlen von Porr, UBM und Uniqa - News von ams-OSRAM, Andritz, Raiffeisen Bank International, Verbund, Wienerberger - Solaraktien: Licht am Ende des Tunnels? - Zinsentwicklung: Ist der Peak
So ähnlich und doch anders
Neben der Uniqa präsentierten heute auch Porr und UBM ihre Neunmonatszahlen. Gerade letztere führen eindrucksvoll vor Augen, dass selbst innerhalb sehr naher gelegener Branchen, das gleiche Umfeld völlig andere Auswirkungen haben kann. Denn während Immobilienentwickler UBM laut eigenen Aussagen den perfekten Sturm segelt, spricht der Immobilienerrichter und Baukonzern Porr von einem brummenden Motor in seinem Bereich. Mehr zu den Zahlen im Soll und Ist im News-Teil.
Soll / Ist Porr erzielte im 3. Quartal des Geschäftsjahrs 2023 einen Umsatz von 1,57 Milliarden Euro (+0,9%), ein EBITDA von 92,8 Mio. Euro (+7,3%) ein EBIT von 43,9 Mio. (+12,8%) und einen Überschuss (nach Minderheiten) von 28,5 Mio. Euro (+30,6%) - entsprechend 0,74 Euro je Aktie (nach 0,56). Die Bloomberg-Konsens-Analysten-Schätzung für den Umsatz lag bei 1,66 Mrd. Euro, für das EBIT bei 31,1 Mio. und unterm Strich sollten 43,8 Millionen herauskommen. In Summe der ersten drei Quartale ergibt sich ein Umsatz von 4,46 Mrd. Euro (+7,5%) ein EBITDA von 229,5 Mio. Euro (+8,1%), ein EBIT von 78,0 Mio. (+10,0%) und einen Überschuss von 40,3 Mio. Euro (+43,4%) - entsprechend 1,05 Euro je Aktie (nach 0,72). Aktuell gibt es von Analysten 7x Kaufen, 2x Halten und 0x Verkaufen als Empfehlung bei einem mittleren Kursziel von 19,5 Euro - Potenzial: plus 58 Prozent.
Soll / Ist UBM erzielte im 3. Quartal des Geschäftsjahrs 2023 einen Umsatz von 25,0 Millionen Euro (-14,5%), ein EBITDA von minus 13,0 Mio. Euro (nach plus 3,3 Mio.) ein EBIT von minus 13,6 Mio. (nach plus 2,7 Mio.) und einen Überschuss (nach Minderheiten) von plus 14,2 Mio. Euro (nach minus 1,5 Mio) - entsprechend plus 1,74 Euro je Aktie (nach minus 0,49). Die Bloomberg-Konsens-Analysten-Schätzung für den Umsatz lag bei 31,2 Mrd. Euro sollten 7,5 Millionen herauskommen. In Summe der ersten drei Quartale ergibt sich ein Umsatz von 62,86 Mio. Euro (-45,5%) ein EBITDA von minus 37,9 Mio. Euro (nach plus 19,3 Mio.), ein EBIT von minus 39,9 Mio. (nach plus 17,2 Mio.) und einen Überschuss von minus 15,0 Mio. Euro (nach plus 14,3 Mio.) - entsprechend minus 2,61 Euro je Aktie (nach plus 1,00). Aktuell gibt es von Analysten 4x Kaufen, 1x Halten und 0x Verkaufen als Empfehlung bei einem mittleren Kursziel von 31,4 Euro - Potenzial: plus 52 Prozent.
Soll / Ist Uniqa erzielte in Summe der ersten drei Quartale des Geschäftsjahrs 2023 einen Umsatz/Prämienvolumen von 5,46 Mrd. Euro (+9,4%), einen Gewin vor Steuern von 305 Mio. Euro (+21,7%) ein EBIT von 2,4 Mio. (-74,5%) und einen Überschuss (nach Minderheiten) von 224 Mio. Euro (+2,5%) - entsprechende 0,73 Euro je Aktie (nach 0,71). Bloomberg-Konsens-Analysten-Schätzung zu den Zahlen gab es keine. Aktuell gibt es von Analysten 1x Kaufen, 2x Halten und 0x Verkaufen als Empfehlung bei einem mittleren Kursziel von 8,5 Euro - Potenzial: plus 9 Prozent.
Solaraktien: Licht am Ende des Tunnels?
Solaraktien verzeichneten in den zurückliegenden zwölf Monaten einen durchschnittlichen Rückgang von rund 40 Prozent. Die Kurse erscheinen günstig.
Die Top 20 Solar-Aktien (Solactive Solar Index)
Zinsentwicklung: Ist der Peak erreicht oder gibt es einen weiteren Anstieg?
Es ist ratsam, Anleihen mit kurzen Laufzeiten, sowohl in US-Dollar als auch in Euro in die Portfolien zu bevorzugen.
Cisco – defensiver Einstieg auf niedrigerem Niveau
Das Discount-Zertifikat der HVB mit der ISIN DE000HC5KAM1 bietet beim Preis von 41,52 Euro einen Puffer von 9,6 Prozent. Beim Höchstbetrag (Cap) von 48 US-Dollar errechnet sich bei konstanten Wechselkursen eine Renditechance von ca. 2,35 Euro oder 16,8 Prozent p.a., sofern die Aktie am Bewertungstag 15.3.24 zumindest auf Höhe des Caps notiert. Barausgleich in allen Szenarien.
Mehr Puffer gibt’s beim Produkt der SG mit der ISIN DE000SV4NPF4: Bei einem Preis von 38,45 Euro beträgt der Puffer knapp 13 Prozent. Das Cap von 45 US-Dollar begrenzt den Gewinn bei konstanten Wechselkursen auf ca. 2,66 Euro oder 11,4 Prozent p.a. In diesem gewinnmaximalen Szenario notiert die Aktie am 21.6.24 auf Höhe des Caps oder drüber. Barausgleich in allen Szenarien.
Das Bonus-Zertifikat mit Cap der BNP Paribas (ISIN DE000PE9YTE9) ist mit einem Bonusbetrag und Cap von 52 US-Dollar ausgestattet. Sofern die Barriere bei 38 US-Dollar bis zum Bewertungstag 21.6.24 niemals berührt oder unterschritten wird, erhalten Anleger den Bonus- und Höchstbetrag. Beim Kaufpreis von 44,34 Euro und konstanten Wechselkursen liegt die maximale Rendite bei 3,17 Euro oder 11,9 Prozent p.a. Attraktives Pricing: Zertifikat ohne Aufgeld. Barausgleich in allen Szenarien.
Trading-Idee: NVIDIA Corp: Rücksetzer nach den Zahlen
Trading-Idee: Gold - Angriff auf das Hoch
Trading-Idee: BASF - Langfristiges Long-Signal
Trading-Idee: Symrise - weiter aufgehellt
Life Style
Seiler und Speer auf Tour
WestLicht: Ausstellung „Paparazzi“
Laxenburg: Lichtergarten Illumina
MIX
»Analysen zu österreichischen Aktien. Research Partners bestätigt für ams-OSRAM die Empfehlung Halten - und reduziert das Kursziel von 1,88 auf 0,94 CHF. Weiter das tiefste aller Kursziele. Letzter Schlusskurs: 81,9 CHF - durchschnittliches Kursziel: 82,95 CHF. Stifel bestätigt die Empfehlung Kaufen - und reduziert das Kursziel von 7,05 auf 3,80 CHF. Autonomous Research bestätigt für Raiffeisen Bank International die Empfehlung Underperformer - und hebt das Kursziel von 14,5 auf 15,8 Euro. Letzter Schlusskurs: 15,83 Euro - durchschnittliches Kursziel: 17,95 Euro. Societe Generale bestätigt für Verbund die Empfehlung Halten - und erhöht das Kursziel von 78,0 auf 80,5 Euro. Letzter Schlusskurs: 81,9 Euro - durchschnittliches Kursziel: 82,95 Euro. Erste Group bestätigt für Wienerberger die Empfehlung Akkumulieren - und reduziert das Kursziel von 34,5 auf 30,0 Euro. Letzter Schlusskurs: 25,7 Euro - durchschnittliches Kursziel: 31,65 Euro.< »Andritz hat vom oberösterreichischen Energieversorger Energie AG den Auftrag erhalten, die elektromechanische Ausrüstung für das neue Pumpspeicherkraftwerk Ebensee zu liefern.< »Wienerberger. Laut Bloomberg-Meldung reduzierte Pantechnicon Advisors die Netto-Short-Position um 7,06% auf nun 0,79 Prozent des Aktienkapitals. Das ist die einzige offiziell gemeldete Leerverkaufsposition.< »Börsenfeiertag. Die US-Aktienbörsen bleiben heute wegen des US-amerikanischen Erntedankfestes (Thanksgiving) geschlossen. Am Freitag wird in New York dann am Shopping-Schnäppchentag ‘Black Friday’ nur verkürzt gehandelt.< »Internationale Konjunkturnews. Die Stimmung in den Unternehmen der Eurozone hat sich im November überraschend stark verbessert. Der Einkaufsmanagerindex von S&P Global stieg zum Vormonat um 0,6 Punkte auf 47,1 Zähler. Damit konnte sich der Indexwert etwas erholen, nachdem er im Oktober bei 46,5 Punkten den tiefsten Stand seit November 2020 erreicht hatte. Analysten gingen im Schnitt nur von einem Anstieg des Indexwertes auf 46,8 Punkte aus. Trotzdem: "Es besteht das Potenzial für ein zweites Quartal in Folge mit rückläufigem BIP", sagte Cyrus de la Rubia, Chefvolkswirt des S&P-Partners Hamburg Commercial Bank zu den Daten. < »Internationale Analysenews. Baader Bank hat das Kursziel für Aroundtown
Relevante Links: UBM Development AG, PORR AG, UNIQA Insurance Group AG, ams-OSRAM AG, Raiffeisen Bank International AG, VERBUND AG, Wienerberger AG, Andritz AG, Aroundtown SA, Kion Group AG, HelloFresh SE, Rheinmetall AG, RWE AG, Cisco Systems Inc., NVIDIA Corporation, BASF SE, Symrise AG